水泥碳配额新政征求意见 低碳产线优势显著扩大

时间：2026年08月16日 17:51:28 中财网

　　CFi.CN讯：本周建材板块上涨0.05%，跑赢沪深300指数0.66个百分点，建筑板块下跌0.14%但仍跑赢大盘0.47个百分点。7月27日生态环境部就全国碳市场2026年度水泥行业配额总量和分配方案公开征求意见，水泥以熟料生产线为核算单元，采用免费分配和碳排放强度系数法核定配额。

　　
　　一份研报观点认为，水泥碳配额征求意见将使低碳产线相对优势扩大。研报指出，当前水泥价格较上周有所上涨，而浮法玻璃、光伏玻璃市场整体呈现稳定态势。鉴于AI链需求升级带动终端设备对玻璃材料要求提升，具备电子玻璃、显示玻璃及高性能玻璃布局的公司有望显著受益。

　　
　　研报认为，下游AI高速高频场景对玻璃纤维原料需求稳定，相关企业中材科技、中国巨石、宏和科技等具备较强竞争力。消费建材领域，城市更新政策持续推进，兔宝宝、北新建材、东方雨虹等企业订单有望增加。建筑板块中，钢结构制造企业鸿路钢构以及洁净室领域因国产替代和消费电子迭代带来的OLED产线新建技改需求，订单景气度有望延续。

　　
　　整体来看，碳配额政策与AI、新能源、城市更新等多重需求共振，相关低碳、材料升级和国产替代方向的公司在市场竞争中将获得更有利位置，投资机会值得重点关注。